A kamatkülönbözet nő 2,7% az alacsony európai kamatkörnyezet ellenére. Ez a közös nevező a bankok idei első részletében tett akcióiban. Ahol az is nyilvánvaló, hogy a pénzügyi szervezetek ebben az időszakban csökkentek a hitelnyújtás során. Annak a pontig, hogy a kereslet az előző évhez képest több százalékponttal csökken. Általános környezetben, amelyben a kamatlábak csökkentek az euróövezet olcsóbb pénzárának eredményeként.
A történelemben először a kamatláb az euróövezetben 0% -ban található. Más szavakkal, nincs értéke, és ez tükröződik azoknak a pénzügyi szervezeteknek az üzleti eredményeiben, amelyek csökkentették közvetítési fedezetüket. Mivel ennek a koncepciónak a bevétele jelentősen megrongálódott. A részvénypiacokon elfoglalt helyzete ellen játszva. Más technikai jellegű megfontolásokon túl, és talán annak alapjai szempontjából is.
Míg másrészt a határozott idejű bankbetéteket alacsonyabb jövedelmezőségük is csökkentette az olcsóbb pénzár következményeként. A Bank of Spain legfrissebb adatai szerint a tartóssági ideje alatt átlagosan 12 hónapos betét van 0,13% -os kamatláb hozzávetőlegesen, körülbelül. Az egyik legalacsonyabb az elmúlt években, és ez a kis és közepes méretű befektetők jó részének hatására más befektetési és megtakarítási modelleket választott. Például befektetési alapok és egyes esetekben részvények vétele és eladása a tőzsdén.
Bankok: kevesebb kamatozású betétek
Ennek a pénzügyi terméknek az egyik jellemzője az elmúlt években a bankok által alkalmazott kamat jelentős csökkenése. Hol nagyon nehéz meghaladni a 0,60% -os szintet hogy a pénzt ezen banki modellen keresztül helyezte letétbe. Ez oda vezetett, hogy a megtakarításokat más jövedelmezőbb modellekre terelték. Noha több kockázatot jelentenek a szerződési feltételekben, mivel nem garantált minden évben fix hozam. Egy olyan általános kontextusban, amelyben ingerek uralkodnak a pénzügyi termékek ezen kategóriájának jegyzése során, mind a fix, mind a változó jövedelem mellett.
Míg másrészt azt is hangsúlyozni kell, hogy más termékek is megjelennek jobban ösztönzik a megtakarításokat a részvénypiacok számára bizonyosan nehéz körülmények között. Ahol vannak olyan lehetőségek, amelyekkel a jövedelmezőség javítható, de annak árán, hogy nagyobb kockázatot vállalnak e pénzügyi termékek szerződéskötésével. Nem meglepő, hogy már kevés olyan termék van, amelyet 100% -ban biztonságosnak tartanak, ahogyan az a határozott idejű bankbetétek esetében történt. És ez a tény befolyásolja a hitelintézetek üzleti eredményeit.
A kreditek olcsóbbak, mint korábban
Egy másik szempont, amely befolyásolja a banki egységek helyzetét, az az alacsonyabb haszon, amelyet a kölcsönök nyújtásával szereznek. Bármilyen módja és formátuma szerint: fogyasztói, személyes, jelzálogkölcsön vagy akár hitelkártyával kibocsátott formában is. Arra a pontra, hogy részvényeik árát befolyásolta ez a bankok által bemutatott forgatókönyv az olcsóbb pénzár eredményeként. Ahol az általuk alkalmazott átlagos kamatláb található 6% és 8% között mozog. Több százalékponttal alacsonyabb, mint néhány évvel ezelőtt, a gazdasági válság kezdete előtt.
Míg másrészt az is befolyásolja, hogy a kezelése vagy fenntartása során a jutalékok és egyéb költségek jelentősen csökkentek összehasonlítva más kiterjedtebb időszakokkal monetáris szempontból. Ahogy a kereslet is figyelemre méltóan fellendült, bár az elmúlt hónapokban ez a tendencia megváltozott a bankhasználók szokásaiban, amint az a bankszektor legfrissebb adataiból is kiderül. Nagyon bonyolult környezetben, amely sok kétséget vet fel azoknak a kis és közepes befektetőknek, akik a nemzeti részvényeken belül e fontos szektor egyes értékpapírjaiban foglaltak helyet.
Egyéb termékek bérbeadása
A banki ügyfelek szokásainak változásának másik közvetlen következménye, hogy a befektetési alapok az elmúlt hónapokban fellendültek. Mert valójában a Kollektív Befektetési Intézmények és Nyugdíjpénztárak Szövetsége (Inverco) szerint ez azt mutatja, hogy a nagy bizonytalanság amely a piacok viselkedését feltételezte, a befektetési alapok májusban 4.500 millió euróval (1,7% -kal kevesebbet, mint az előző hónapban) csökkentették eszközeiket, 264.492 6.977 millió eurót tettek ki, ami valamivel több, mint 2018 millió euró volt 2,7 végén (XNUMX % -kal több, mint tavaly decemberben).
A saját tőke csökkenése teljes egészében a piacok gyenge teljesítményének volt köszönhető, mivel az időszakban 414 millió euró nettó jegyzéseket rögzítettek. Érinti mind a tőkebefektetési alapokat, mind a fix kamatozású alapokat. Ahogy a alternatív formátumok, például monetáris, ingatlan vagy akár alapanyagok alapján. Bár az idei egyenleg egyértelműen pozitív a pénzügyi termék résztvevői számára.
Vásároljon részvényeket a tőzsdén
A legagresszívebb kis- és középbefektetőknek mindig lehetőségük van választani részvények adás-vétele a részvénypiacokon. Egy nagyon bonyolult évben, de jelen pillanatban pozitívummal jár. Kockázat, amelyet meg kell vállalni a megtakarítások jövedelmezőségének javítása érdekében, szemben a fix kamatozású és banki termékek (betétek, váltók vagy kötvények) gyenge megtérülésével. A hitelintézetek részéről a nyereségforrások egyike a bérbeadásukkal járó jutalékok és költségek fedezésére.
Bár a részvénypiacokon megjelenő volatilitás miatt egyre bonyolultabb a nyereséges műveletek végrehajtása a legrövidebb időn belül. Ahol nagyon nehéz fenntartani több egymást követő napon át tartó meredek mászást. Bár terjesztenek részvényesei között átlagos jövedelmezőséggel, amely megközelíti az 5% -ot. Mindenesetre magasabb, mint amit az 1% -ot alig meghaladó megtakarítási termékek kínálnak. Olyan általános összefüggésben, amelyben egyre nehezebb biztosítani a befektetett pénz minimális megtérülését. Ez pedig arra készteti a banki felhasználókat, hogy újonnan létrehozott befektetési modelleket igényeljenek.
Hitelek megadása
A spanyol bankcsoportok konszolidált mérlege 31. március 2019-én meghaladta a 2,6 billió eurót, a 3,2% -os növekedés éves szinten jelentősen alátámasztja a lakossági kereskedelmi banki tevékenység tipikus tevékenységét reprezentáló tételek növekedése. Mind az ügyfélhitelek, mind a betétek több mint 5% -kal, míg a kibocsátott hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok egyenlege 9% -kal nőtt éves szinten.
Az ügyfélhitel viszont elérte az 1,6 billió eurót márciusig, ami 5,2% -kal többet jelent az évközi arányban, és a mérlegben az összes eszköz csaknem 60% -át képviseli. Az NPL arány kissé 4% alatt volt, miután az egy évvel korábbi arányhoz képest több mint fél százalékponttal csökkent, a fedezettség szintje a kétes eszközök 67,4% -ának felel meg, szemben az előző év 68,7, XNUMX% -ával.
A betétek több mint 5% -kal nőnek
Az ügyfelek betétei meghaladták az 1,4 billió eurót, 5,5% -kal többet, mint 2018 márciusában, ezzel már most is képviselik a teljes mérleg több mint 55% -át és lehetővé teszik a hitelek és betétek arányának 108% -on tartását. Másrészt a kibocsátott részvényektől eltérő értékpapírok egyenlege 30.000 9,3 millió euróval, 350.000% -kal nőtt az elmúlt tizenkét hónapban, több mint XNUMX XNUMX millió euró értékig.
Épp ellenkezőleg, a a központi bankok és hitelintézetek által felvett nettó finanszírozás a nettó egyenlegre 13.000 0,5 millió euróra csökkent, a teljes egyenleg alig 35.000% -ára, éves szinten 31 2019 millió eurós csökkenéssel. A nettó vagyon 192.000. március 1,7-én 1 XNUMX millió eurót tett ki, éves növekedése XNUMX% volt. A fizetőképességi mutatóval kifejezve a CETXNUMX legmagasabb minőségi tőkemegfelelési mutató tele töltve 11,3% -on állt, ami 20 bázisponttal több, mint egy évvel korábban.
Az ügyfélhitel viszont elérte az 1,6 billió eurót márciusig, ami 5,2% -kal többet jelent az évközi arányban, és a mérlegben az összes eszköz csaknem 60% -át képviseli. Az NPL arány kissé 4% alatt volt, miután az egy évvel korábbi arányhoz képest több mint fél százalékponttal csökkent, a fedezettség szintje a kétes eszközök 67,4% -ának felel meg, szemben az előző év 68,7, XNUMX% -ával.